VIPPROFDIPLOM - Дипломы (ВКР), дипломы МВА, дипломные работы, курсовые работы, дипломные проекты, кандидатские диссертации, отчеты по практике на заказ
Дипломная работа  
Диплом MBA  
Диплом - ВКР
Курсовая 
Реферат 
Диссертация 
Отчет по практике 
   
 
 
 
 

Особенности процесса потребительского кредитования

 


В российских условиях, когда неоднородность экономического развития регионов и отраслей экономики высока, точность оценки кредитоспособности заемщиков будет зависеть от учета этой специфики, что отсутствует в известных системах скоринга, особенно, западных. Кредитный портрет заемщика учитывает как макроэкономическую среду (региональную специфику), так и отраслевую статистику. Анализ заемщика производится с учетом статистического анализа предприятий региона и динамики их развития в разных секторах экономики. Кредитный портрет заемщика учитывает также социальную стратификацию населения в конкретном регионе. Все это позволяет повысить точность оценки кредитоспособности и отслеживать динамику кредитоспособности заемщиков во времени.
Модель скоринга, построенная на основе расчета кредитного портрета заемщика также предусматривает возможность введения экспертных знаний банковского менеджмента в виде граничных значений анкетных данных. Например, для предоставления кредита не рассматриваются заемщики, ежемесячный доход которых менее определенного порогового значения, или возраст которых не принадлежит некоторому диапазону.
Входными данными для построения модели скоринга на основе кредитного портрета заемщика являются:
1.    Экспертные знания менеджмента банка о своих заемщиках.
2.    Анкетные данные потенциального заемщика.
3.    Статистические данные по предприятиям региона (состав и форма статистической информации оговаривается дополнительно).
4.    Социально-экономическая статистика региона.
5.    Информация о кредитных продуктах банка.
В последнее время банки разных стран все острее ощущают проблему управления кредитным риском, которая так же актуальна для отечественной банковской системы. Часто эффективность кредитных сделок, о которых можно судить по показателям рентабельности вложений, уровню проблемных кредитов в портфеле банка и другим критериям, зависит как от факторов внешней среды, так и от совокупности методов управления кредитным риском. Поскольку воздействия внешних факторов избежать практически невозможно, первоочередной задачей банков должна стать разработка системы методов управления, адекватной потенциальному кредитному риску, с учетом внутренних возможностей. Опираясь на общепринятое определение понятия «управление риском», следует отметить, что управление банковским кредитным риском - это строго формализованный процесс с четкой последовательностью этапов, механизмов и методов управления. Также заслуживает внимание тезис о том, что управлять риском – значит, предпринимать действия, направленные на поддержание такого его уровня, который соответствует стоящим в данный момент целям управления. Управление риском как процесс включает в себя этапы планирования стратегии в области риска, реализацию стратегических ориентиров банка с помощью совокупности тактических методов, идентификацию риска, определение и анализ факторов риска, разработку и осуществление мероприятий, направленных на предупреждение, измерение, оценку, прогнозирование, снижение, избежание, минимизацию реализации риска. Поэтому методы его оценки, измерения и прогнозирования являются неотъемлемым элементом системы методов управления кредитным риском банка. Если процесс управления включает в себя стадию анализа кредитного риска, значит, методы его осуществления логично отнести к совокупности методов управления кредитным риском банка.
Управление рисками необходимо вынести в отдельное подразделение. Ведь каждый банк сталкивается с множеством взаимосвязанных рисков, требующих постоянной оценки, контроля и управления. Задача департамента риск – менеджмента – стратегическое управление рисками и оперативное управление или координация действий профильных отделов. Это позволит оперативно принимать правильные решения. К сожалению, в большинстве российских банков системный подход в риск – менеджменте отсутствует. Управление рисками зачастую сводится к выполнению нормативов надзора, написанию огромного количества внутренних документов  (которые большей частью не выполняются) и созданию службы безопасности, пытающейся контролировать сотрудников и контрагентов. Все это достаточно далеко от полноценной системы  управления. К тому же между профильными отделами не налажен обмен информацией, так же вся технологическая инфраструктура банков сосредоточена на решение определенных учетных задач,   либо на бизнес – планирование, также хотелось бы отметить, что интеграция данных затруднена, в том числе и по причине отсутствия адекватной методологии. В основе математических методов оценки кредитных рисков лежит подход Credit Value Risk (VAR). Рассмотрим некоторые подходы, базирующиеся на данной технологии:
1.    Credit metrics/ Credit VAR.
2.    Методика KMV.
3.    Подход Credit Suisse Financial Products (CSFP) с использованием Credit Risk +.
Использование данных методик в России затруднено из-за отсутствия надежных рейтинговых агентств и недостаточного развития рынка ценных бумаг,  а также биржевых производных, таких как опционы, фьючерсные и форвардные контракты, варранты и т.д.
Кредитные деривативы - это контракты, с помощью которых осуществляется передача кредитного риска от покупателя дериватива его продавцу. На мировом рынке производных финансовых инструментов обращаются следующие основные виды контрактов. Кредитный дефолтный своп (Credit event/default swap) - это своп, по условиям которого покупатель свопа уплачивает продавцу определенное вознаграждение за право получить от него заранее установленный платеж в случае, если кредит, в обеспечение возврата которого заключен данный своп, не будет погашен, или в случае осуществления иного оговоренного в контракте события [53, с. 273].
Своп на совокупный доход (Total retur  swap) - это своп, по условиям которого покупатель свопа уплачивает продавцу определенное вознаграждение за право получить от него заранее установленный платеж в случае, если кредит, в обеспечение возврата которого заключен данный своп, не будет погашен, или в случае осуществления иного оговоренного в контракте события.
Облигации с купонным доходом, зависящим от выплат по кредитным деривативам (Credit-linked note, CLN) - это облигации, купонный доход по которым уменьшается на величину выплат по определенному кредитному деривативу.
Сфера коммерческого кредитования по-прежнему остается для кредитных организаций областью повышенного риска. Основные параметры кредита, а, следовательно, и уровень принимаемого кредитного риска напрямую зависят от качества проведения кредитного анализа. Для российских банков необходимо внедрить следующие кредитные деривативы.
1. Стандартный своп на неисполнение обязательств по займу.
Если банк  подвержен суверенному риску некоего государства и желает захеджировать этот риск, для этого он заключает своп на неисполнение обязательств со своим контрагентом - банком В. Банк периодически выплачивает другому банку премию в течение всего срока действия свопа. В случае наступления в этот срок некоторого кредитного события другой банк произведет оговоренные платежи банку.
Под кредитным случаем здесь следует понимать любое событие, оговоренное в условиях свопа, например суверенный дефолт или невыплату по облигациям государства. Особенность данного договора в том, что выплата при наступлении кредитного события будет основана на факте дефолта по определенным, заранее оговоренным обязательствам суверенного государства, но, вообще говоря, банк фактически может и не владеть этими активами.
2. Своп на совокупный доход (total return swap).
Если банк желает получать доходы по некоторым высоко прибыльным и рисковым активам Х. При этом банк согласен нести соответствующий риск, но по тем или иным причинам не желает или не имеет возможности финансировать покупку актива Х или фактически владеть активом Х.
В этом случае банк А заключает своп на совокупный доход с банком В, компенсируя банку В затраты по финансированию покупки активов Х и, возможно, дополнительно выплачивая ему некоторые оговоренные премии. Банк В, в свою очередь, переводит в пользу банка А все доходы, приносимые активом Х (проценты, дивиденды, прирост стоимости и т.д.). Как правило, банк B компенсирует свою позицию по свопу приобретением реального актива X или производных инструментов, создающих похожие денежные потоки.
Следует подчеркнуть, что своп на совокупный доход распределяет между контрагентами как кредитные, так и рыночные риски, расширяя таким образом понятие кредитных деривативов.
3. Корзинный своп на неисполнение обязательств (basket trade).
Инструмент построен на основе стандартного свопа на неисполнение обязательств, однако его особенность заключается в том, что наступление «кредитного события» привязано не к одному активу, а к группе (корзине) активов (X, Y, Z). При наступлении «кредитного события» по одному из входящих в корзину активов (например, активу Y) продавец кредитной защиты - банк А выплатит приобретателю кредитной защиты - банку В некоторую сумму. Дальнейшее действие свопа прекращается с наступлением первого «кредитного события». Основная причина, по которой банк B заключает такой своп, состоит в том, что корзинный своп стоит дешевле, чем совокупность свопов на активы, входящие в корзину, по отдельности. Банк А заключает такой своп в отношении активов, в наименьшей степени связанных друг с другом, т.е. таким образом, чтобы при дефолте по активу Y вероятность дефолта по двум другим активам была минимальной.
В число кредитных деривативов входят также производные бумаги, привязанные к кредитным рискам (credit linked notes - CLNs). Существуют и другие инструменты, относящиеся к кредитным деривативам. На российском рынке кредитные деривативы пока не получили широкого распространения. Развитие такого рынка тормозит как наличие нерыночных ограничений, таких как жесткий валютный контроль и негибкая налоговая система, так и недостаточное разнообразие ликвидных финансовых инструментов, а также отсутствие достаточного количества кредитоспособных участников финансового рынка.
На российском рынке перенос кредитных рисков осуществляется с помощью традиционно легко понимаемых банковских гарантий и синдицированных кредитов. Примером использования кредитных деривативов могут служить credit linked notes (CLNs), которые часто использовались в схемах привлечения инвестиций иностранных инвесторов на рынок ГКО и других высокодоходных российских финансовых активов.
Основными формами цены банковских продуктов и услуг являются процент, дисконт, комиссия. Общепризнано, что цены при этом находятся под влиянием различных факторов (рис. 2.1).

     Внутренние факторы                               Внешние факторы
┌───────────────────────────┐                    ┌──────────────────────┐
│┌─────────────────────────┐│                    │┌────────────────────┐│
││ Себестоимость продукта, ││                    ││  Существующие цены ││
││        услуги           ││                    ││       на рынке     ││
│└─────────────────────────┘│                    │└────────────────────┘│
│┌─────────────────────────┐│                    │┌────────────────────┐│
││Необходимая и достаточная││  ┌──────────────┐  ││ Спрос и предложение││
││ рентабельность продукта,│├─►│Цена продукта,│◄─┤│  на рынке данного  ││
││       услуги            ││  │     услуги   │  ││  продукта, услуги  ││
│└─────────────────────────┘│  └──────────────┘  │└────────────────────┘│
│┌─────────────────────────┐│                    │                      │
││ Маркетинговая стратегия ││                    │                      │
││    банка по данному     ││                    │                      │
││    продукту, услуге     ││                    │                      │
│└─────────────────────────┘│                    │                      │
└───────────────────────────┘                    └──────────────────────┘

Рис. 2.1. Факторы, влияющие на формирование цены банковского                            продукта или услуги

Взаимосвязь внешних и внутренних факторов является очевидной. Внутренние факторы, влияющие на формирование цены банковского продукта или услуги, прямо обусловлены действием внешних факторов - сложившимися спросом и рыночной ценой, которые определяют для банка верхний ценовой предел, а также объем предполагаемой реализации продукта или услуги.
Среди внутренних факторов, определяющих цену продукта или услуги банка, можно выделить:
1) основной фактор - себестоимость, которая определяется сроком окупаемости затрат и складывается из расходов банка по созданию и реализации продукта и услуги. Срок окупаемости, в свою очередь, определяется инвестиционной политикой собственников банка. Основными затратами при этом могут являться затраты на приобретение материальных активов, в частности банкоматов, счетчиков банкнот и др., затраты на заработную плату персонала подразделения, непосредственно участвующего в создании и реализации продукта или услуги, и стоимость аренды площадей;
2) дополнительные факторы:
- необходимая рентабельность, связанная с целевыми установками по рентабельности капитала. Так, например, заданный капитал (фактический собственный капитал банка с учетом прогнозов роста) на начало года составляет 1000 у.е. Целевой установкой собственников банка является достижение показателя ROE (рентабельности капитала) на уровне 50% годовых - 500 у.е. Для достижения этой цели менеджмент банка должен заложить в цену продукта или услуги необходимую маржу (разница между ценой и себестоимостью), которая при реализации запланированных объемов всей совокупности банковских продуктов и услуг даст необходимую прибыль (500 у.е.) при заданном капитале;
- маркетинговая стратегия банка, которая определяется внутренней ценовой позицией банка относительно цены рынка. Так, например, при проведении агрессивной маркетинговой политики, подразумевающей расширение бизнеса или экспансию на определенном сегменте рынка банковских продуктов или услуг, банк устанавливает цены на собственные продукты или услуги ниже рыночных за счет снижения наценки на себестоимость или снижения самой себестоимости.
Особенности технологии оказания банком какой-либо услуги определяются как ее содержанием, так и организационной структурой банка. Причем в создании конкретного банковского продукта или услуги могут принимать участие отделы разных управлений. Их можно подразделить на операционные, обслуживающие подразделения, общебанковские административные и прочие подразделения.
В то же время необходимо отметить, что рынок потребительского кредитования в России только находится на пути к нормальному функционированию. Существует целый ряд причин, препятствующих его  развитию. Во-первых, пробелы в законодательной и нормативной базах. Фактически законодательная база оказалась не готова к буму потребительского кредитования. Закон о бюро кредитных историй был принят только в 2004 г. Ряд законодательных и нормативных актов находятся только на стадии разработки и рассмотрении:
•    закон о потребительском кредитовании, в котором предписывается банкам информировать клиентов обо всех расходах, связанных с кредитом; запрещаются штрафы за досрочное погашение кредита; предусматривается для заемщика отсрочка по платежам в ряде случаев; право заемщика в течение недели после подписания договора отказаться от кредита;
•    закон о банкротстве физических лиц, в котором определяется порядок банкротства должника, сроки рассрочки для уплаты долга, меры, предпринимаемые к заемщикам-банкротам;
•    поправки в законодательные и нормативные акты, позволяющих Банку России принимать меры воздействия к банкам, скрывающим реальный уровень просроченной задолженности: от требования пересчета резерва на возможные потери по ссудам до исключения банка из Системы страхования вкладов.
Во-вторых, отсутствует развитая инфраструктура рынка потребительского кредитования (кредитные брокеры, коллекторские агентства, бюро кредитных историй). В настоящее время деятельность кредитных брокеров фактически не регулируется, что привело к появлению большого числа «черных» брокеров. Только в последнее время стали предприниматься попытки ввести добровольную сертификацию брокеров под эгидой профессиональной общественной организации.







Похожие рефераты:

 
 

Copyright © 2007-2016

Дипломные работы Дипломы MBA Дипломные проекты